Investeringsfonde

Sverige planlægger en skattegennemsigtig UCITS-struktur, hvor værdipapirfonde ikke er skattesubjekter. Afkast beskattes i stedet hos investorer proportionalt med ejerandel. Modellen tilpasses Inkomstskattelagen og lov om værdipapirfonde og flugter med regler i Luxembourg og Irland.

Sverige vil indføre open-ended investment companies som selskabsfonde under UCITS-loven eller AIFMA. Ordningen ligestilles skattemæssigt med UCITS og specialfonde organiseret som kontraktfonde. Forventet ikrafttræden er 1. juli 2027, hvilket kalder på tidlig forberedelse hos forvaltere.

Sverige vil indføre fondandelsbolag som åbne investeringsselskaber med variabel kapital for UCITS og AIF. Den nye struktur skal øge konkurrenceevnen, lette etablering og styrke grænseoverskridende distribution under Finansinspektionens tilsyn.

Kommissionen lægger op til SFDR 2.0 med nye produktkategorier, strengere eksklusioner og forenklede oplysningsskemaer. PAI-kravene afskaffes, taksonomioplysninger gøres frivillige, og AIF’er til professionelle kan fravælge dækning. Ingen overgangsperiode forventes.