Regeringen lægger op til en målrettet justering af pengetankreglens transparensregel for selskaber med ejendomsaktiviteter. Forslaget ophæver den hidtidige 25 %-grænse, når et direkte eller indirekte ejet datterselskab udøver aktiv udlejningsvirksomhed. I stedet ses der gennem til de underliggende indtægter og aktiver, som fremover medregnes pro rata i den overordnede pengetankvurdering uanset ejerandel.
Pengetankreglen i hovedtræk
Pengetankreglen afskærer skattemæssig succession ved overdragelse af selskaber, når virksomheden i overvejende grad består af passiv kapitalanbringelse. Vurderingen foretages efter to 50 %-tests: indtægter fra pengetankaktiver over tre år og handelsværdi af pengetankaktiver opgjort ved overdragelsen eller som treårigt gennemsnit. Overskrides blot én test, anses selskabet som pengetank.
Transparensreglen skal sikre, at holdingselskaber med reelt aktive underliggende aktiviteter ikke rammes urimeligt af pengetankreglen. Den foreslåede udvidelse gælder specifikt for aktiv udlejningsvirksomhed, hvor indtægter og aktiver i datterselskabet fremover indregnes i forhold til ejerandelen – ikke via afkast og værdi af kapitalandelen.
Formål og sammenhæng
Justeringen skal understøtte de nye regler om, at aktiv udlejning forudsætter mere end 50 % direkte eller indirekte ejerskab af ejendommen, inklusiv ejerandele hos familiemedlemmer. For at skabe systematik mellem disse regler og pengetankreglen udvides transparensen, så aktive ejendomsaktiviteter tæller med som aktive aktiver, også ved mindre ejerandele.
Konsekvensen er, at flere koncerner kan opnå skattemæssig succession ved generationsskifte, når den reelle drift er aktiv. Samtidig skærpes behovet for præcis dokumentation af udlejningsaktivitetens karakter, ejerstruktur i familiekredsen, pro rata-opgørelser og tidsmæssige snit i treårsgennemsnit og overdragelsestidspunkt.
Praktiske implikationer
Selskaber bør kortlægge koncernstruktur og ejendomsportefølje med henblik på at teste de to 50 %-kriterier efter de nye transparensregler. Det omfatter opdeling mellem aktive og passive aktiver, pro rata-allokering, samt vurdering af, om udlejningen opfylder kravene til aktiv drift.
Inden strukturændringer igangsættes, bør ikrafttrædelsestidspunkt og overgangsregler afklares. Bindende svar kan overvejes for at reducere usikkerhed om grænsedragningen mellem aktiv og passiv aktivitet.
