Regulatorisk overblik og selskabsstruktur
Kurset giver et praktisk overblik over den regulatoriske ramme for kollektive investeringsordninger og deres selskabsretlige placering. Deltagerne lærer at skelne mellem UCITS og alternative investeringsfonde, identificere hvem der er omfattet, og forstå de centrale lovkomponenter, der styrer forvaltning og distribution.
Du arbejder systematisk med behovsafdækning i forbindelse med valg af struktur, herunder betydningen af investorkategorier, investortype og investeringsstrategi. Kurset gennemgår de mest anvendte enheder, herunder kapitalforeninger og kapitalselskaber, samt hvornår disse modeller er hensigtsmæssige i praksis.
Aftaler, compliance og dokumentation
Du får indblik i det typiske aftalegrundlag omkring kollektive ordninger: forvalteraftaler, IMA, derivataftaler, administrations- og distributionsaftaler samt forholdet til depositar og depotbank. Der arbejdes med, hvordan roller og ansvar fordeles mellem aktørerne, og hvordan grænseflader dokumenteres og kontrolleres.
Kurset behandler opbygning af et effektivt compliance-setup, herunder valg mellem intern funktion og outsourcing, identificering af risikoområder og udarbejdelse af et program, der understøtter forretningen. Deltagerne får metoder til kvalitetssikring af udbudsdokumentation og gennemførelse af due diligence på struktur, service providers og governance.
Skatte- og momsforhold berøres med fokus på grundlæggende overvejelser ved valg af jurisdiktion og enhedstype samt konsekvenser for investorer og forvaltere.
International dimension og governance
På den internationale scene sammenlignes centrale domiciler for fondsstrukturer, herunder Luxembourg og Irland samt udvalgte offshore- og asiatiske løsninger som Cayman og Singapore. Du lærer at vurdere regulatoriske krav, praktiske driftsforhold og markedsstandarder på tværs af jurisdiktioner.
Afslutningsvis behandles bestyrelsens og ledelsens opgaver og ansvar i forvaltnings- og fondsenheder, herunder krav til kontrol, rapportering og tilsyn. Efter kurset står du bedre rustet til at planlægge og etablere såvel individuelle som kollektive investeringsstrukturer og til kritisk at analysere eksisterende set-ups med blik for regulatoriske, operationelle og kommercielle hensyn.
